RESEARCH |
2013
DCIO Survey
When it comes to DCIO providers, investment performance is not the only aspect to consider
Reported by PLANADVISER
Industry Snapshot
| TOTAL DCIO ASSETS ($MM) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1Q 2013 | $1,881,431 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Year ending 12/31/2012 | $1,716,979 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Year ending 12/31/2011 | $1,240,240 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Year ending 12/31/2010 | $1,105,667 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| DCIO ASSETS BY VEHICLE | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Mutual funds | 70.5% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Collectives | 13.0% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Separate accounts | 16.4% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| DCIO ASSETS BY TYPE | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Stock | 60.1% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Bond (excluding stable value) | 16.4% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Stable value | 4.6% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Money market | 1.7% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Asset allocation (target date, target risk, balanced) | 16.7% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| DCIO SALES | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sales team focused on financial advisers | 84.8% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Salespeople focused on financial advisers | 258 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Salespeople focused on institutional | 144 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| DCIO sales support staff | 203 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| PRODUCTS/SERVICES FOR FINANCIAL ADVISERS | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Compliance support | 19.4% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Sponsorship of designations/certifications | 19.4% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Access to ERISA counsel | 25.0% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Due diligence meetings | 75.0% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Conferences for advisers | 75.0% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Plan benchmarking | 50.0% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Lead generation for 401(k)/qualified plans | 38.9% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Practice management | 72.2% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Training for DC plan sales/service | 55.6% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Investment committee meetings | 61.1% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Research | 64.9% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||